Разработка и реализация плана управления финансовыми ресурсами холдинга
объём необходимых ресурсов и период времени, на который требуется привлечь активы;
объём временно свободные ресурсов и период времени, в течение которого они могут быть отвлечены без угрозы возникновения дефицита у компании-донора;
- характер хозяйственных связей между компаниями;
установленные законодательством и учредительными документами компаний критерии признания сделок крупными;
- уровни текущей ликвидности и рентабельности собственного капитала, которые удовлетворяют собственников компаний;
- нормы действующего гражданского и налогового законодательства.
Исходя из данных предпосылок, было подготовлен план перераспределения финансовых ресурсов внутри холдинга, удовлетворяющих предусмотренным критериям. Был выбран вариант, обеспечивающий максимальное покрытие дефицита за счёт внутренних резервов холдинга (Таблица 4).
Таблица 4 Свод мероприятий по наиболее полному использованию внутренних резервов холдинга и последствия их реализации
|
Описание мероприятий по наиболее полному использованию внутренних резервов холдинга |
Влияние на финансовое состояние донора |
Влияние на финансовое состояние получателя |
Влияние на финансовое состояние холдинга | |||
|
на финансовый результат |
на рентабельность собственного капитала |
на финансовый результат |
на рентабельность собственного капитала |
на финансовый результат |
на рентабельность собственного капитала | |
|
1-й квартал | ||||||
|
1) Предоставление ОАО «Галерея» дисконта на стоимость арендуемых помещений для ООО «ПОЛИС» в сумме 6 421 тыс. руб. |
уменьшение на 4 110 тыс. руб. |
уменьшение на 26% |
увеличение на 6 100 тыс. руб. |
увеличение на 53% |
увеличение на 963 тыс. руб. |
увеличение на 2,0% |
|
2-й квартал | ||||||
|
1) Предоставление ОАО «Галерея» дисконта на стоимость арендуемых помещений для ООО «ПОЛИС» в сумме 4 891 тыс. руб. |
уменьшение на 3 919 тыс. руб. |
уменьшение на 7% |
увеличение на 4 734 тыс. руб. |
увеличение на 25% |
увеличение на 1 085 тыс. руб. |
увеличение на 1,3% |
|
2) Предоставление ООО "Галерея" займа ООО "Менеджемент" в сумме 3 921 тыс. руб. |
- |
- |
увеличение на 264 тыс. руб. |
увеличение на 1 319% | ||
|
3-й квартал | ||||||
|
1) Предоставление ООО "Галерея" займа ОАО "Галерея" в сумме 7 508 тыс. |
- |
- |
- |
- |
увеличение на 891 тыс. руб. |
увеличение на 0,9% |
|
Описание мероприятий по наиболее полному использованию внутренних резервов холдинга |
Влияние на финансовое состояние донора |
Влияние на финансовое состояние получателя |
Влияние на финансовое состояние холдинга | |||
|
на финансовый результат |
на рентабельность собственного капитала |
на финансовый результат |
на рентабельность собственного капитала |
на финансовый результат |
на рентабельность собственного капитала | |
|
2) Предоставление ООО "Галерея" займа ООО "Полис" в сумме 897 тыс. руб. |
- |
- |
увеличение на 653 тыс. руб. |
- | ||
|
3) Предоставление ООО "Галерея" займа ООО"Менеджемент" в сумме 3 921 тыс. руб. |
- |
- |
увеличение на 238 тыс. руб. |
увеличение на 926% | ||
|
4-й квартал | ||||||
|
1) Предоставление ООО "Галерея" займа ОАО "Галерея" в сумме 7 508 тыс. руб. |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
Год в целом | ||||||
|
Влияние предлагаемых мероприятий на финансовое состояние холдинга |
увеличение на 2 940 тыс. руб. |
увеличение на 0,8% | ||||